تأثیر انحراف استراتژیک بر همزمانی بازده سهام[پايان نامه فارسي]

مهدی اشتیاقی

شناسگر رکورد: ۱۶۳۲۹
رشته تحصیلی: حسابداری
عنوان: تأثیر انحراف استراتژیک بر همزمانی بازده سهام
نويسنده: مهدی اشتیاقی
استاد راهنما : دکتر الهام حمیدی باروق
استاد مشاور: دکتر شعله باقری پرمهر
دانشگاه : خاتم
تاریخ دفاع : ‎۱۴۰۰
چکیده: به طور کلی، رفتار قیمت سهام تابعی از دو عامل حرکت بازار و اطلاعات خاص شرکتی است. حرکت بازار متأثر از عوامل مختلفی از قبیل مسائل داخلی، خارجی، سیاسی و ... است. این در حالی است که اطلاعات خاص شرکتی دربرگیرنده عوامل مربوط به خود شرکت است. اعتماد سرمایهگذاران به سود و سایر اطلاعات مالی شرکت، وابسته به اطلاعات خاص شرکتی است. پایین بودن ارتباط بین بازده شرکت با بازده بازار و صنعت (همزمانی قیمت یا بازده سهام)، نشاندهنده انعکاس بیشتر اطلاعات خاص شرکتی در قیمت و در نتیجه در بازده سهام شرکت است. به بیان دیگر، همزمانی پایین بازده سهام شرکتها بیانگر این موضوع است که قیمت سهام آنها وابستگی کمتری به حرکت بازار دارد؛ چون مقدار بیشتری از اطلاعات خاص شرکتی وجود دارد که فع الان بازار سرمایه به آن اتکاء میکنند و در قیمت سهام لحاظ مینمایند. با توجه به این که محاسبه بازده سهام بر اساس اطلاعات قیمتی صورت میپذیرد، همزمانی بازده سهام و همزمانی قیمت سهام به صورت مترادف به کار برده شده است. در مقابل، استراتژی، برنامه و دورنمایی از اهداف آینده است که یک موجودیت در جهت رسیدن به اهداف خود، آن استراتژی را طراحی، تدوین و پیگیری میکند. در علم مدیریت، یکی از وظایف مهم و خطیر مدیریتی و مبنای تصمیمگیریهای حیاتی مدیران برای حفظ بقای سازمان و تعالی آن، تدوین استراتژی میباشد. بیشتر سازمانها به جای یک استراتژی واحد، از مجموعه ای از استراتژیهای مرتبط به هم استفاده میکنند و هر یک از این استراتژیها هم در سطوح مختلفی طراحی میگردند. از این رو، پژوهش حاضر به دنبال پاسخگویی به سؤال اساسی ذیل در شرکتهای بورسی و در بازار سرمایه نوظهور ایران است: تأثیر انحراف استراتژیک بر همزمانی بازده سهام چگونه است؟
واژگان کلیدی: حسابداری
واژگان کلیدی: همزمانی بازده سهام
واژگان کلیدی: انحراف استراتژیک
واژگان کلیدی: اطلاعات خاص شرکت
شماره ثبت نسخه جلد بخش مرجع شماره بازیابی در دست امانت تاریخ بازگشت ملاحظات
22911 1
Copyright 2025 by Payam Hannan co ltd. PayamLib.com